Der New Yorker Geschäftsmann Abe Gold reist nach Berlin, fest entschlossen, den Diamanten „Blauer Rothschild“ zurückzuholen. Gereon Rath verhört Weintraub zum Mord an dem Beamten Oelschläger; Weintraub gibt preis, dass der Beamte den Berliner Ringvereinen half, Spiel- und Clublizenzen zu sichern, und dass nur wenige von seinem Tod profitieren.
Gereon sucht den inhaftierten SA-Führer Stennes im Gefängnis auf und teilt ihm mit, dass Hitler ihn wegen Befehlsverweigerung in der Nacht des Angriffs am Kurfürstendamm persönlich von der Berliner Parteiführung abberufen hat. Stennes deutet an, es gebe Beweise für Regierungsrat Wendts Homosexualität, und bittet Gereon, diese zu beschaffen. Arndt, einer von Moritz’ Freunden vom Tietz-Dach, erkennt Wendt, als dieser an einem schwulen Treffpunkt im Park vorbeireitet.
Toni versteckt sich unterdessen bei ihrer Freundin Renate, muss aber feststellen, dass deren Mutter, die Familienfreundin Frau Cziczewicz, gestorben ist und die Kinder nun unbeaufsichtigt zusammenleben. Toni kundschaftet Behnkes Wohnung für einen Einbruch aus.
Charlotte nimmt an einem tagelangen Tanzmarathon im Moka Efti teil, bei dem 1000 Reichsmark Preisgeld winken; in der ersten Nacht leistet ihr Gräf moralischen Beistand, nachdem sie aus der Mordkommission entlassen wurde. Gereon besucht Dr. Schmidts Labor, wo dieser das Methamphetamin Pervitin an Tieren testet und ankündigt, es demnächst an Menschen erproben zu wollen.
