Billy Butcher, Hughie und Soldier Boy machen sich auf die Jagd nach Mindstorm, einem weiteren ehemaligen Mitglied von Payback. Sie spüren ihn in einer abgelegenen Hütte auf, wo der von Butcher mit Cannabis ruhiggestellte Soldier Boy versehentlich eine Sprengfalle auslöst. Als Mindstorm Blickkontakt mit Butcher aufnimmt, bricht dieser zusammen und ist in einem endlosen Albtraum gefangen, aus dem ihn nur Mindstorm selbst befreien kann. Hughie und Soldier Boy setzen die Jagd allein fort.
In seinem Albtraum durchlebt Butcher immer wieder die Gewalt seines Vaters und die Momente mit seinem jüngeren Bruder Lenny. Um dem Vater zu entkommen, ging Butcher einst zum Militär; Lenny flehte ihn an zu bleiben. In der schmerzhaftesten Erinnerung – die Butcher nie miterlebte, sondern sich stets ausmalte – nimmt sich Lenny das Leben, nachdem er Butcher als Monster bezeichnet hat, das jeden in seinem Umfeld in den Tod reiße.
Unterdessen hält Homelander die gefangene Maeve in einer Zelle unter dem Vought Tower und eröffnet ihr, dass er ihre Eizellen ernten will. Bei einer Wahlkampfveranstaltung für Robert Singer verliert er die Fassung; Victoria Neuman entgeht nur knapp dem Tod, indem sie ihm ein geheimes Angebot für eine wechselseitige Gefälligkeit macht. Starlight schleust sich derweil in den Vought Tower, um für die machtlos gewordene Kimiko Compound V zu besorgen, und entdeckt dabei, dass das Temp V nach drei bis fünf Dosen tödlich ist. Beim Verlassen des Turms stellt Homelander sie – doch Annie hat das gesamte Gespräch live an ihre Millionen Zuschauer übertragen.
Der untergetauchte Black Noir versteckt sich in einem heruntergekommenen Restaurant seiner Kindheit, wo ihn imaginäre Zeichentrickfiguren mit seiner Vergangenheit konfrontieren. Sie zeigen, wie Soldier Boy ihn einst brutal zusammenschlug, und wie Stan Edgar 1984 in Nicaragua den Verrat an Soldier Boy einfädelte, um ihn später durch Homelander zu ersetzen. Die Figuren drängen Noir, sich Soldier Boy nun selbst zu stellen.
Nachdem Hughie den gefangenen Mindstorm zurückgeholt hat, damit dieser Butcher befreit, prügelt Soldier Boy den Telepathen mit seinem Schild zu Tode, sobald der ihm das Geheimnis seines Sturzes verraten hat. Zum Abschluss ruft Soldier Boy Homelander an und offenbart ihm, dass er 1980 für ein genetisches Experiment bei Jonah Vogelbaum seine Spermien abgab – Homelander ist sein leiblicher Sohn. Kimiko erhält von Starlight eine Dosis Compound V und bekommt ihre Kräfte zurück, während Butcher trotz Annies Warnung beschließt, weiteres tödliches Temp V zu holen.
